Bỏ qua đến nội dung chính

Quy định tiền mã hóa tại Hoa Kỳ: Những điều bạn cần biết

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Hướng dẫn này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành tư vấn pháp lý hoặc tư vấn thuế. Quy định về tiền mã hóa khác nhau theo từng khu vực pháp lý và thay đổi thường xuyên. Hãy tham khảo chuyên gia đủ điều kiện để nhận tư vấn phù hợp với tình huống cụ thể của bạn.

Hoa Kỳ có môi trường quản lý tiền mã hóa phức tạp nhất thế giới. Không giống các khu vực pháp lý như Liên minh châu Âu (đã ban hành khung MiCA toàn diện) hoặc Hàn Quốc (đã tập trung giám sát dưới FSC), Mỹ áp dụng cách tiếp cận đa cơ quan, trong đó nhiều cơ quan quản lý liên bang, cơ quan quản lý cấp bang và tổ chức tự quản lý đều tuyên bố thẩm quyền đối với các khía cạnh khác nhau của thị trường crypto.

Sự phức tạp này đã gây nhiều bức xúc cho ngành, nhưng cũng phản ánh chiều sâu của hệ thống tài chính Mỹ. Hướng dẫn này lập bản đồ bối cảnh pháp lý tính đến năm 2026, giải thích cơ quan nào làm gì và cung cấp hướng dẫn tuân thủ thực tế.

Các cơ quan quản lý​

Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC)​

SEC là cơ quan quản lý hoạt động tích cực và gây tranh cãi nhất trong lĩnh vực crypto. Thẩm quyền của cơ quan này bao gồm mọi tài sản crypto đủ điều kiện là "chứng khoán" theo luật Mỹ.

Bài kiểm tra Howey

SEC xác định một tài sản crypto có phải là chứng khoán hay không bằng Bài kiểm tra Howey, bắt nguồn từ vụ án Tối cao Pháp viện năm 1946 SEC v. W.J. Howey Co. Một tài sản là chứng khoán nếu bao gồm:

  1. Đầu tư tiền
  2. Vào một doanh nghiệp chung
  3. Với kỳ vọng lợi nhuận
  4. Chủ yếu đến từ nỗ lực của người khác

Nếu tài sản crypto đáp ứng đủ cả bốn tiêu chí, nó là chứng khoán và phải đăng ký với SEC hoặc đủ điều kiện miễn trừ. Tổ chức phát hành, bất kỳ sàn giao dịch nào niêm yết tài sản đó, và bất kỳ ai chào bán hoặc bán tài sản đó đều phải tuân thủ luật chứng khoán.

Lịch sử cưỡng chế của SEC

Cách tiếp cận crypto của SEC được mô tả là "quản lý bằng cưỡng chế" --- thiết lập quy tắc thông qua từng vụ thực thi riêng lẻ thay vì ban hành quy định toàn diện. Các hành động chính bao gồm:

  • Ripple (XRP): SEC kiện Ripple Labs năm 2020, cho rằng XRP là chứng khoán chưa đăng ký. Vụ này đưa ra phán quyết pha trộn vào năm 2023: tòa cho rằng giao dịch bán cho tổ chức là giao dịch chứng khoán nhưng giao dịch trên thị trường thứ cấp thì không. Vụ việc cuối cùng được dàn xếp nhưng để lại sự mơ hồ pháp lý đáng kể.
  • Các sàn giao dịch: SEC đã hành động chống lại các sàn lớn, cho rằng họ vận hành như sàn chứng khoán chưa đăng ký và/hoặc chào bán chứng khoán chưa đăng ký.
  • Dịch vụ staking: SEC đã nhắm vào các dịch vụ staking-as-a-service crypto như chứng khoán chưa đăng ký.
  • NFT: Hành động cưỡng chế có chọn lọc đối với các dự án NFT mà SEC cho là hoạt động như chứng khoán.

ETF giao ngay Bitcoin và Ethereum

Một bước ngoặt trong quy định crypto tại Mỹ đến từ việc phê duyệt ETF giao ngay Bitcoin vào tháng 1 năm 2024, tiếp theo là ETF giao ngay Ethereum vào cuối năm đó. Các phê duyệt này:

  • Cung cấp phương tiện đầu tư được quản lý cho cả nhà đầu tư tổ chức và bán lẻ.
  • Ngầm thừa nhận Bitcoin và Ethereum là hàng hóa (vì ETF được cấu trúc dựa trên trạng thái hàng hóa của tài sản cơ sở).
  • Tạo ra dòng vốn vào hàng chục tỷ đô la, mở rộng đáng kể khả năng tiếp cận crypto trong thị trường đại chúng.

Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai (CFTC)​

CFTC có thẩm quyền đối với tài sản crypto được phân loại là hàng hóa và các sản phẩm phái sinh (hợp đồng tương lai, quyền chọn, hoán đổi) dựa trên tài sản crypto.

  • CFTC luôn giữ quan điểm rằng Bitcoin là hàng hóa, và lập trường này đã được củng cố bởi nhiều phán quyết tòa án.
  • Ethereum cũng được CFTC coi là hàng hóa, quan điểm này được củng cố bởi việc phê duyệt hợp đồng tương lai Ether và ETF giao ngay.
  • CFTC quản lý các sàn phái sinh crypto (như hợp đồng tương lai Bitcoin và Ether của CME Group) và có thẩm quyền cưỡng chế đối với gian lận và thao túng trên thị trường giao ngay hàng hóa.
  • CFTC đã thực hiện các hành động cưỡng chế đối với nền tảng phái sinh crypto chưa đăng ký và các cá nhân tham gia thao túng thị trường.

Ranh giới thẩm quyền SEC-CFTC​

Căng thẳng cốt lõi trong quy định crypto tại Mỹ là xác định tài sản nào là chứng khoán (thuộc SEC) và tài sản nào là hàng hóa (thuộc CFTC). Nỗ lực lập pháp nhằm làm rõ ranh giới này là trọng tâm lớn:

Phân loạiCơ quan quản lýVí dụHàm ý chính
Chứng khoánSECHầu hết token ICO/IEO, một số token DeFiBắt buộc đăng ký, hạn chế niêm yết sàn, nghĩa vụ công bố thông tin
Hàng hóaCFTCBitcoin, EthereumQuản lý nhẹ hơn, giám sát thị trường phái sinh
Thanh toán/Tiền tệFinCENStablecoin (cho mục đích AML)Tuân thủ AML/KYC, đăng ký tổ chức chuyển tiền

Dấu mốc lập pháp: Đạo luật FIT21 và các văn bản kế nhiệm​

Nỗ lực của Quốc hội nhằm thiết lập ranh giới thẩm quyền rõ ràng đã tăng tốc với Đạo luật Đổi mới Tài chính và Công nghệ cho Thế kỷ 21 (FIT21), được Hạ viện thông qua năm 2024. Các diễn biến lập pháp tiếp theo trong năm 2025 đã tinh chỉnh và mở rộng khung FIT21:

Các nguyên tắc lập pháp chính:

  • Kiểm tra mức độ phi tập trung: Nếu một mạng blockchain "đủ phi tập trung" (không có thực thể đơn lẻ nào kiểm soát quá 20% token hoặc có quyền kiểm soát đơn phương đối với mạng), token liên quan được coi là hàng hóa và thuộc thẩm quyền CFTC.
  • Lộ trình chuyển đổi: Token bắt đầu như chứng khoán (ví dụ: bán để huy động vốn) có thể chuyển sang trạng thái hàng hóa khi mạng của chúng trở nên phi tập trung hơn.
  • Đăng ký kép: Sàn giao dịch có thể đăng ký với cả SEC và CFTC để cung cấp cả token chứng khoán và token hàng hóa.
  • Bảo vệ người tiêu dùng: Bắt buộc công bố thông tin, yêu cầu lưu ký và quy tắc xung đột lợi ích cho tất cả thực thể được quản lý.

Sở Thuế vụ (IRS)​

IRS coi tiền mã hóa là "tài sản" cho mục đích thuế liên bang, phân loại được thiết lập trong IRS Notice 2014-21 và mở rộng qua các hướng dẫn sau đó. Hệ quả chính:

  • Mỗi lần định đoạt tiền mã hóa (bán, trao đổi, dùng để mua hàng) là một sự kiện chịu thuế có thể tạo lãi hoặc lỗ vốn.
  • Phần thưởng mining và staking được coi là thu nhập thông thường tại thời điểm nhận.
  • Airdrop bị đánh thuế như thu nhập thông thường theo giá trị thị trường hợp lý khi nhận.
  • IRS đã đầu tư mạnh vào phân tích blockchain và báo cáo bên thứ ba để phát hiện không tuân thủ.

Bắt đầu từ năm thuế 2025, mẫu Form 1099-DA (Digital Asset) đang được triển khai dần, yêu cầu các sàn và nhà môi giới tập trung báo cáo giao dịch khách hàng trực tiếp cho IRS --- tương tự báo cáo 1099-B dùng cho chứng khoán truyền thống.

Để xem hướng dẫn thuế toàn diện, xem Cryptocurrency Tax Guide.

Mạng lưới Thực thi Tội phạm Tài chính (FinCEN)​

FinCEN, một cơ quan thuộc Bộ Tài chính Mỹ, giám sát chống rửa tiền (AML) và chống tài trợ khủng bố (CFT) cho crypto:

  • Các sàn crypto được phân loại là Money Services Businesses (MSB) và phải đăng ký với FinCEN.
  • MSB phải triển khai chương trình AML, thực hiện thẩm định khách hàng (KYC) và nộp Suspicious Activity Reports (SAR) cùng Currency Transaction Reports (CTR).
  • FinCEN đã đề xuất và triển khai các quy tắc mở rộng Travel Rule cho giao dịch crypto, yêu cầu chia sẻ thông tin giữa các tổ chức cho các khoản chuyển trên $3,000.
  • FinCEN cũng đã đề xuất quy tắc liên quan đến ví tự lưu ký (self-custody), dù các quy tắc này gây tranh cãi và việc triển khai vẫn còn được tranh luận.

Văn phòng Kiểm soát Tiền tệ (OCC)​

OCC quản lý các ngân hàng quốc gia và đã ban hành hướng dẫn cho phép ngân hàng:

  • Cung cấp dịch vụ lưu ký tiền mã hóa cho khách hàng.
  • Nắm giữ dự trữ stablecoin.
  • Tham gia mạng blockchain với vai trò validator node.

Hướng dẫn này rất quan trọng vì mở đường cho ngân hàng truyền thống cung cấp dịch vụ crypto, dù nhiều ngân hàng vẫn thận trọng trong việc áp dụng.

Văn phòng Kiểm soát Tài sản Nước ngoài (OFAC)​

OFAC, một cơ quan khác của Bộ Tài chính, quản lý các chương trình trừng phạt và đã áp dụng cho crypto:

  • Địa chỉ crypto bị trừng phạt được công bố trong danh sách Specially Designated Nationals (SDN).
  • Công dân Mỹ bị cấm giao dịch với các địa chỉ bị trừng phạt.
  • OFAC đã trừng phạt smart contract Tornado Cash năm 2022, đặt ra câu hỏi nền tảng liệu mã nguồn có thể bị trừng phạt hay không. Hành động này bị kiện ra tòa với kết quả trái chiều.
  • Tuân thủ lệnh trừng phạt OFAC là yếu tố then chốt đối với các sàn, giao thức DeFi có người dùng Mỹ và mọi hoạt động crypto đặt tại Mỹ.

Quy định Stablecoin​

Quy định stablecoin là ưu tiên của các nhà lập pháp Mỹ, xuất phát từ lo ngại về rủi ro hệ thống, bảo vệ người tiêu dùng và tác động tiềm tàng đến chính sách tiền tệ.

Các điều khoản chính của luật Stablecoin​

Luật stablecoin được phát triển trong giai đoạn 2024-2025 đã thiết lập:

  • Yêu cầu với tổ chức phát hành: Tổ chức phát hành stablecoin phải được cấp phép như ngân hàng, công ty tín thác hoặc có giấy phép stablecoin liên bang mới.
  • Yêu cầu dự trữ: Stablecoin phải được bảo chứng 1:1 bằng tài sản thanh khoản chất lượng cao (tiền mặt, trái phiếu Kho bạc, hoặc tương đương). Stablecoin thuật toán dựa trên cơ chế phức tạp thay vì dự trữ trực tiếp chịu giám sát chặt hơn.
  • Yêu cầu kiểm toán: Chứng thực định kỳ từ bên thứ ba về cơ cấu và mức đầy đủ của dự trữ.
  • Bang so với liên bang: Cả tổ chức phát hành cấp phép bang và liên bang đều có thể hoạt động, nhưng tiêu chuẩn tối thiểu liên bang vẫn áp dụng.
  • Tổ chức phát hành ở nước ngoài: Stablecoin phát hành ở nước ngoài (như USDT của Tether) bị hạn chế nếu không tuân thủ tiêu chuẩn Mỹ, dù vẫn được người dùng Mỹ sử dụng rộng rãi.

Tác động đến thị trường​

Quy định stablecoin đã tạo ảnh hưởng đáng kể đến thị trường:

  • USDC (do Circle phát hành) đã định vị mình là stablecoin "tuân thủ quy định" tại thị trường Mỹ.
  • USDT (do Tether phát hành) tiếp tục đối mặt với câu hỏi về cơ cấu dự trữ và vị thế pháp lý ở nước ngoài.
  • Ngân hàng và tổ chức tài chính truyền thống đang khám phá việc phát hành stablecoin riêng hoặc tiền gửi được token hóa.
  • Mối quan hệ giữa stablecoin tư nhân và CBDC (Digital Dollar) tiềm năng của Mỹ vẫn là chủ đề chính sách đang được thảo luận.

Quy định cấp bang​

Các bang ở Mỹ bổ sung thêm một lớp phức tạp về quản lý. Các diễn biến cấp bang đáng chú ý gồm:

New York: BitLicense​

BitLicense của New York, được giới thiệu năm 2015 bởi Department of Financial Services (NYDFS), là cơ chế cấp phép crypto cấp bang đầu tiên:

  • Bất kỳ công ty nào cung cấp dịch vụ crypto cho cư dân New York đều phải có BitLicense.
  • Yêu cầu gồm dự trữ vốn, chương trình an ninh mạng, tuân thủ AML và biện pháp bảo vệ người tiêu dùng.
  • BitLicense bị chỉ trích là quá nặng nề, khiến một số công ty crypto loại cư dân New York khỏi dịch vụ của họ.
  • Tuy nhiên, việc có BitLicense được xem là dấu hiệu uy tín pháp lý.

Wyoming: Bang thân thiện với crypto​

Wyoming đã ban hành bộ luật thân thiện crypto toàn diện nhất tại Mỹ:

  • Special Purpose Depository Institutions (SPDI) --- ngân hàng cấp bang có thể lưu ký tài sản crypto.
  • Luật DAO công nhận tổ chức tự trị phi tập trung là pháp nhân.
  • Miễn trừ cho một số utility token khỏi quy định chứng khoán.
  • Quyền tài sản với tài sản số được định nghĩa rõ trong luật bang.
  • Kraken nhận giấy phép SPDI đầu tiên (Kraken Financial) vào năm 2020.

Các bang đáng chú ý khác​

BangCách tiếp cậnĐặc điểm chính
TexasThân thiện cryptoQuyền tự lưu ký rõ ràng; ủng hộ mining
FloridaTrung bìnhLuật chuyển tiền áp dụng cho crypto; mức độ chấp nhận tăng
CaliforniaĐang phát triểnDigital Financial Assets Law (DFAL) cung cấp khung cấp phép
ColoradoCấp tiếnChấp nhận crypto để thanh toán thuế bang; quy định thân thiện crypto

Quy định DeFi​

Tài chính phi tập trung đặt ra thách thức quản lý riêng tại Mỹ:

Bức tranh hiện tại​

  • Cách tiếp cận của SEC: SEC lập luận rằng nhiều giao thức DeFi, dù phi tập trung, vẫn liên quan đến giao dịch chứng khoán và nhà vận hành front-end hoặc nhà phát triển có thể chịu trách nhiệm.
  • Cách tiếp cận của CFTC: CFTC đã thực hiện cưỡng chế đối với các giao thức DeFi cung cấp sản phẩm phái sinh mà không đăng ký.
  • Cách tiếp cận của Bộ Tài chính: FinCEN và OFAC đã xem xét cách áp dụng quy tắc AML và trừng phạt lên các giao thức phi tập trung.

Câu hỏi then chốt​

Nhiều câu hỏi nền tảng về quy định DeFi vẫn chưa được giải quyết:

  1. Ai là "bên chịu trách nhiệm"? Trong giao thức phi tập trung, rất khó xác định thực thể chịu trách nhiệm tuân thủ. Đó là nhà phát triển, người nắm governance token của DAO, nhà vận hành front-end hay nhà cung cấp thanh khoản?
  2. Smart contract có thể bị quản lý không? Lệnh trừng phạt Tornado Cash đã nêu ra câu hỏi này. Tòa án đưa ra tín hiệu trái chiều về việc smart contract bất biến có thể chịu yêu cầu pháp lý hay không.
  3. Front-end so với giao thức: Một số cách tiếp cận quản lý phân biệt front-end hướng người dùng (có thể quản lý) và giao thức nền tảng (có thể là mã chạy tự động trên blockchain).
  4. Người dùng ngoài Mỹ: Một giao thức không có pháp nhân Mỹ và không tiếp thị nhắm vào Mỹ có thể bị cơ quan Mỹ quản lý nếu công dân Mỹ tự chọn sử dụng hay không?

Quyền tự lưu ký​

Tự lưu ký --- tự nắm giữ tài sản crypto mà không qua trung gian --- là nguyên tắc nền tảng của tiền mã hóa. Tại Mỹ:

  • Không cấm: Không có luật liên bang cấm cá nhân nắm giữ crypto trong ví tự lưu ký.
  • Bảo vệ bằng lập pháp: Đạo luật "Keep Your Coins" và các đề xuất tương tự nhằm bảo vệ rõ ràng quyền tự lưu ký.
  • Xem xét của FinCEN: Các quy tắc đề xuất yêu cầu xác minh danh tính cho giao dịch ví tự lưu ký đã được tranh luận nhưng chưa triển khai đầy đủ tính đến năm 2026.
  • Thực tế vận hành: Dù sàn có thể yêu cầu xác minh khi bạn rút về ví tự lưu ký hoặc nạp từ ví đó, việc tự nắm giữ crypto trong ví riêng không bị quản lý.

Hiểu về tự lưu ký là điều cốt yếu với bất kỳ ai nghiêm túc về bảo mật tiền mã hóa. Hướng dẫn Seed Phrase Guide và Wallet Types của chúng tôi cung cấp chỉ dẫn thực tế.

Hướng dẫn tuân thủ thực tế cho cư dân Mỹ​

Dành cho người nắm giữ và nhà giao dịch cá nhân​

  1. Theo dõi mọi giao dịch: Mọi giao dịch mua bán, hoán đổi, và sử dụng crypto để mua hàng đều có thể là sự kiện chịu thuế. Dùng công cụ theo dõi thuế crypto hoặc lưu hồ sơ chi tiết. Xem Crypto Tax Guide.

  2. Dùng sàn được quản lý: Sàn đăng ký tại Mỹ mang lại cơ sở pháp lý rõ ràng nhất và sẽ phát hành Form 1099-DA để báo cáo thuế.

  3. Khai báo tài khoản nước ngoài: Nếu bạn nắm giữ crypto trên sàn đặt ngoài Mỹ với giá trị vượt $10,000 tại bất kỳ thời điểm nào trong năm, bạn có thể cần nộp FBAR (Foreign Bank and Financial Accounts Report) và/hoặc Form 8938 (FATCA).

  4. Hiểu quy tắc cấp bang: Nếu bạn sống tại hoặc cung cấp dịch vụ cho cư dân các bang như New York, hãy đảm bảo sàn và dịch vụ bạn dùng được cấp phép phù hợp.

  5. Duy trì bảo mật tự lưu ký: Tự lưu ký là quyền của bạn, nhưng bảo vệ tài sản là trách nhiệm của bạn. Hãy dùng ví phần cứng và sao lưu seed phrase đúng cách.

Dành cho doanh nghiệp và dự án​

  1. Xác định phân loại token của bạn: Trước khi phát hành hoặc niêm yết token, hãy nhận tư vấn pháp lý xem đó là chứng khoán, hàng hóa hay loại khác.

  2. Đăng ký phù hợp: Tùy hoạt động, bạn có thể cần đăng ký với SEC, CFTC, FinCEN, cơ quan quản lý bang hoặc kết hợp nhiều bên.

  3. Triển khai AML/KYC: Nếu bạn vận hành bất kỳ dịch vụ nào chuyển hoặc lưu ký crypto cho người khác, bạn phải triển khai chương trình AML/KYC mạnh.

  4. Sàng lọc OFAC: Sàng lọc toàn bộ địa chỉ và đối tác theo danh sách OFAC SDN trước khi giao dịch.

  5. Tuân thủ theo từng bang: Xem xét người dùng của bạn ở đâu. Mỗi bang có yêu cầu khác nhau, và hoạt động không có giấy phép bang phù hợp có thể dẫn đến cưỡng chế pháp lý.

Xu hướng cưỡng chế​

Các cơ quan quản lý Mỹ có nguồn lực cưỡng chế mạnh và đã sử dụng rất tích cực:

  • Cưỡng chế của SEC: Hàng chục vụ cưỡng chế mỗi năm đối với chào bán chứng khoán chưa đăng ký, sàn chưa đăng ký và thao túng thị trường.
  • Cưỡng chế của CFTC: Các hành động chống nền tảng phái sinh chưa đăng ký và thao túng thị trường hàng hóa.
  • Truy tố hình sự của DOJ: Bộ Tư pháp đã truy tố gian lận crypto, rửa tiền và lách lệnh trừng phạt, gồm các vụ nổi bật với lãnh đạo sàn giao dịch.
  • Cưỡng chế của IRS: IRS đã phát hành lệnh triệu tập John Doe tới các sàn lớn để xác định người nộp thuế không khai báo và đã theo đuổi các vụ trốn thuế hình sự liên quan đến crypto.
Công cụ SafeSeed

Tự lưu ký là một quyền được công nhận tại Hoa Kỳ và là nền tảng cho chủ quyền của bạn đối với tài sản số. SafeSeed cung cấp công cụ mã nguồn mở chạy phía client để tạo seed phrase, tạo ví giấy và quản lý khóa của bạn --- tất cả mà không truyền bất kỳ dữ liệu riêng tư nào. Dùng thử Seed Phrase Generator.

FAQ​

Tiền mã hóa có hợp pháp tại Hoa Kỳ không?​

Có. Việc sở hữu, mua, bán và sử dụng tiền mã hóa là hợp pháp tại Hoa Kỳ. Không có lệnh cấm crypto ở cấp liên bang. Tuy nhiên, nhiều hoạt động (vận hành sàn, phát hành token, cung cấp dịch vụ lưu ký) bị quản lý chặt và có thể cần giấy phép liên bang và/hoặc bang.

Cơ quan nào quản lý tiền mã hóa ở Mỹ?​

Nhiều cơ quan cùng chia sẻ thẩm quyền. SEC giám sát chứng khoán crypto, CFTC giám sát hàng hóa và phái sinh crypto, FinCEN xử lý AML/KYC cho các doanh nghiệp dịch vụ tiền tệ, IRS xử lý thuế và cơ quan quản lý bang áp thêm yêu cầu. Việc xác định cơ quan nào có thẩm quyền thường phụ thuộc vào cách một tài sản crypto cụ thể được phân loại.

Bitcoin là chứng khoán hay hàng hóa?​

Bitcoin được công nhận rộng rãi là hàng hóa tại Mỹ. Cả CFTC và SEC đều tuyên bố Bitcoin không phải chứng khoán. Việc phê duyệt ETF giao ngay Bitcoin đã củng cố phân loại này. Phân loại của hầu hết các tiền mã hóa lớn khác được xác định theo từng trường hợp.

Tôi có phải nộp thuế cho tiền mã hóa không?​

Có. IRS coi crypto là tài sản. Mọi lần bán, trao đổi, giao dịch hoặc dùng crypto để mua hàng đều có thể là sự kiện chịu thuế. Bạn phải khai báo lãi/lỗ vốn trong tờ khai thuế. Thu nhập từ mining và staking bị đánh thuế như thu nhập thông thường. Bắt đầu từ năm thuế 2025, các sàn bắt buộc phát hành Form 1099-DA để báo cáo giao dịch của bạn.

Chính phủ có thể tịch thu tiền mã hóa của tôi không?​

Cơ quan thực thi pháp luật liên bang có thể tịch thu tiền mã hóa thông qua quy trình pháp lý như tịch thu tài sản, lệnh tòa và lệnh thu giữ. Điều này thường xảy ra liên quan đến điều tra hình sự. Crypto trong ví tự lưu ký khó bị tịch thu hơn crypto trên sàn, nhưng không miễn trừ quy trình pháp lý nếu cơ quan chức năng có thẩm quyền pháp lý và năng lực kỹ thuật để thực hiện thu giữ.

Tự lưu ký có hợp pháp tại Mỹ không?​

Có. Không có luật liên bang cấm tự lưu ký tiền mã hóa. Nhiều đề xuất lập pháp đã tìm cách bảo vệ rõ ràng quyền này. Dù FinCEN đã xem xét quy tắc quanh giao dịch ví tự lưu ký, việc nắm giữ crypto trong ví tự lưu ký của riêng bạn vẫn hoàn toàn hợp pháp. Sàn có thể yêu cầu xác minh bổ sung cho rút tiền về ví tự lưu ký, nhưng đây là biện pháp tuân thủ ở cấp sàn, không phải hạn chế đối với tự lưu ký.

BitLicense là gì?​

BitLicense là giấy phép kinh doanh cho hoạt động tiền mã hóa do Sở Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS) cấp. Bất kỳ công ty nào cung cấp dịch vụ crypto cho cư dân New York đều phải có giấy phép này. Nó đòi hỏi hạ tầng tuân thủ đáng kể, gồm yêu cầu vốn, chương trình an ninh mạng và biện pháp AML. Một số công ty chọn loại cư dân New York thay vì xin BitLicense.

Stablecoin được quản lý như thế nào tại Mỹ?​

Luật stablecoin yêu cầu tổ chức phát hành phải được cấp phép như ngân hàng, công ty tín thác hoặc có giấy phép stablecoin liên bang. Stablecoin phải được bảo chứng 1:1 bằng tài sản thanh khoản chất lượng cao và chịu kiểm toán định kỳ từ bên thứ ba. Cả tổ chức phát hành cấp phép bang và liên bang đều có thể hoạt động, nhưng tiêu chuẩn tối thiểu liên bang vẫn áp dụng. Cách xử lý pháp lý với stablecoin do nước ngoài phát hành nhưng được người Mỹ sử dụng vẫn là lĩnh vực đang tiếp tục phát triển.

Hướng dẫn liên quan​